گزارش بنیادی شسینا
در گزارش بنیادی شرکت صنایع شیمیایی سینا (شسینا) ابتدا به بررسی تاریخچه و معرفی شرکت، سهامداران عمده، محصولات استراتژیک و سپس بررسی گزارش‌ها و عملکرد آن خواهیم پرداخت
تاریخچه شرکت صنایع شیمیایی سینا:
در گزارش بنیادی شسینا به بررسی تاریخچه و گزارش ها و ارزش سهم خواهیم پرداخت.
شرکت صنایع شیمیایی سینا در تاریخ ۱۱ شهریور ۱۳۶۳ در اداره ثبت شرکتها و مالکیت صنعتی تهران به ثبت رسید و در تاریخ ۱ مهر ماه ۱۳۶۹ شروع به بهره برداری نمود.
شرکت صنایع شیمیایی سینا در سال 1363 به ثبت رسیده و در سال 1369 شروع به بهره برداري نموده است.
فعالیت این شرکت عبارت است از تاسیس واحدهاي شیمیایی مشتق از موادي چون متانول و اتانول که شامل:
فرمالین،هگزامین، انواع رزین و پارافرمالدئید، رزینهاي ملامینه و سایر محصولات مشابه می باشد که محصول اصلی تولیدي شرکت فرمالین است.
شرکت در 26 اسفند1375 در بورس اوراق بهادار پذیرفته شده است و محل کارخانه در زرقان فارس واقع شده است.
ظرفیت اسمی تولید شرکت 66000 تن فرمالین در سال می باشد که شرکت تاکنون موفق به تولید در سطح فوق نگردیده است.
موضوع اصلی فعالیت شرکت صنایع شیمیایی سینا :
فعالیت اصلی شرکت عبارت است از تاسیس واحد های شیمیایی مشتق از موادی چون متانول و اتانول که شامل فرمالدئید، هگزامین، پنتا اریتروتول، استالدئید، پارافرمالدئید و رزین های ملامینه و همچنین سایر صنایع شیمیایی و بهره برداری از آن ها، واردات و صادرات مواد اولیه و ماشین آلات صنعتی مرتبط با موضوع شرکت و سرمایه گذاری و مدیریت در سایر شرکت ها.
معرفی سهام شسینا :
نام شرکت: صنایع شیمیایی سینا
نماد بورسی: شسینا
سال تاسیس: 1346
موضوع فعالیت: تولیدی بازرگانی
بازار: بازار دوم بورس
پذیرفته شدن در بورس: فروردین 1399
گروه: محصولات شیمیایی
محصولات و خدمات شرکت صنایع شیمیایی سینا
- فرمالين
- هگزامين
- پارافرمالدئيد
بیش از 50 درصد از فروش شرکت به صورت صادراتی بوده. لذا نرخ تسعیر ارز می‌تواند روند سود سازی شرکت را تحت تاثیر قرار دهد
ریسک های شرکت صنایع شیمیایی سینا:
- جاده دسترسی به کارخانه: متاسفانه قسمتی از راه دسترسی به کارخانه سینا به طول حدود یک کیلومتر و با عرض 15 متر از محل زمین های متعلق به شرکت صنایع شیمیایی فارس عبور نماید
- شرایط پس از کرونا: از زمان شروع ویرس کوید 19 تا کنون زیان وارده بر شرکت حدود 6 میلیارد تومان برآورد گردیده است. همچنین بازار های صادراتی نیز به شدت مورد آسیب قرار گرفته اند
اعضای هیئت مدیره شسینا :
مدیر عامل شرکت صنايع‌شيميايي‌سينا (سهام شسینا) ، حسن افشارپور با فوق ليسانس حسابداري و علوم مالي است.
| نام عضو | نام نماینده | سمت | موظف/غیر موظف |
| سرمايه گذاري پارس توشه | حسن افشارپور | عضو هیئت مدیره | موظف |
| لامپ پارس شهاب | محمدرضا بهنيا | عضو هیئت مدیره | غیر موظف |
| بازرگاني پارس شيد | محمدرضا علي رحيمي | رئیس هیئت مدیره | غیر موظف |
| محمدباقر برازجاني | فاقد نماینده | عضو هیئت مدیره | غیر موظف |
| توسعه تدبير پيشه پويا | محمد سردارنيا | نایب رئیس هیئت مدیره | غیر موظف |
ترکیب سهامداران شسینا:
سهامداران (عمده) سهام شسینا تا تاریخ 1401/10/20 :
- شرکت سرمایه گذاری پارس توشه 57.64 درصد
- اشخاص حقیقی 1.14 درصد
بررسی روند افزایش سرمایه صنایع شیمیایی سینا:
سرمایه اولیه شرکت 10 میلیون ریال بوده است که طبق جدول زیر افزایش یافته و در حال حاضر به 3,597,282 میلیون ریال رسیده است که تغییرات آن در سال‌های بعد به شرح زیر است :
| ردیف | تاریخ ثبت | مبلغ سرمایه قبل از افزایش سرمایه | سرمایه پس از افزایش سرمایه (میلیون ریال) | مبلغ افزایش سرمایه | درصد | محل افزایش سرمایه | ||||||
| 1365 | 10,000,000 | 281,000,000 | 271,000,000 | 2710% | مطالبات | |||||||
| 1365 | 281,000,000 | 381,000,000 | 100,000,000 | 36% | آورده نقدی | |||||||
| 1366 | 381,000,000 | 500,000,000 | 119,000,000 | 31% | آورده نقدی | |||||||
| 1366 | 500,000,000 | 600,000,000 | 100,000,000 | 20% | آورده نقدی | |||||||
| 1370 | 600,000,000 | 4,200,000,000 | 3,600,000,000 | 600% | مطالبات و آورده نقدی | |||||||
| 1379 | 4,200,000,000 | 12,600,000,000 | 8,400,000,000 | 200% | مطالبات و آورده نقدی | |||||||
| 1382 | 12,600,000,000 | 18,900,000,000 | 6,300,000,000 | 50% | مطالبات و سود انباشته | |||||||
| 1385 | 18,900,000,000 | 23,625,000,000 | 4,725,000,000 | 25% | سود انباشته | |||||||
| 1393 | 23,625,000,000 | 30,713,000,000 | 7,088,000,000 | 30% | سود انباشته | |||||||
| 1399 | 30,713,000,000 | 153,563,000,000 | 122,850,000,000 | 400% | سود انباشته | |||||||
| 1400 | 153,563,000,000 | 3,597,282,000,000 | 3,443,719,000,000 | 2243% | مازاد تجدید ارزیابی دارایی های ثایت | |||||||
اهداف شرکت صنایع شیمیایی سینا :
اهم برنامه های پیش رو شسینا
- ادامه فعالیت در جهت کاهش آلایندگی های محیط زیست
- خرید و نصب یک واحد 70 هزار تنی فرمالین با تکنولوژی مدرن. در این صورت سالانه بالغ بر 3500 تن متانول به ارزش 7 میلیارد تومان صرفه جویی می‌شود.
- احداث یک واحد هگزامین
- اجرای اصلاح اساسنامه ، اجرای افزایش سرمایه شرکت تا میزان 400 درصد از محل سود انباشته
بررسی فروش سهام شسینا
باتوجه به وضعیت به وجود آمده ناشی از تحریم‌ها و شییوع بیماری کوید 19شرکت فروش خود را بیشتر به فروش داخلی و صادرات به کشورهای همسایه متمرکز نموده است .
ماهیانه شرکت صنایع شیمیایی سینا در آذر ماه سال 1401 در آذر ماه موفق به تحقق درآمد 272398 میلیون ریالی شده که افت 14 درصدی نسبت به ماه گذشته و نسبت به دوره 1 ماهه مشابه سال قبل افزایش 3% داشته است.
مقایسه فروش “شسینا” در اسفند ماه 1400 با ماه فروش در سال 99 نشان می دهد میزان درآمد شرکت 96 درصد و نسبت به سال 98 با 210 درصد افزایش همراه بوده است.
درامد “سهام شسینا” از طریق فروش داخلی و صادراتی بوده است.
میزان فروش شرکت صنایع شیمیایی سینا از ابتدای سال مالی تا انتهای اسفند ماه ۹۹ در مجموع مبلغ ۱۲۲.۱ میلیارد بوده که نسبت به فروش شرکت در مدت مشابه سال۹۸ رشد ۵۸ درصدی داشته است.
صنایع شیمیایی سینا در نیمسال اول 1401 به درآمد عملیاتی 149.7 میلیارد تومان رسیده است که به ترتیب 53 و 63 درصد نسبت به دوره مشابه پارسال افزایش داشته است. درآمدهای عملیاتی 6 ماهه 1401 در مقایسه با دوره مشابه با افزایش 53 درصدی مواجه بوده است. در مجموع مبلغ فروش شرکت در 9 ماهه 41 درصد نسبت به دوره مشابه سال گذشته افزایش یافته است.
مقایسه روند فروش آذر ماه شسینا با دوره های گذشته:
- فروش آذر ۱۴۰۱ در مقایسه با ماه گذشته: کاهش (۱۳.۵۸) درصدی
- فروش آذر ۱۴۰۱ در مقایسه با آذر ۱۴۰۰: رشد ۳.۰۵ درصدی
- فروش 9 ماهه سال جاری در مقایسه با مدت مشابه سال گذشته: رشد ۴۱.۴۷ درصدی
بررسی صورت وضعیت مالی دوره 6 ماهه منتهی به 1401/06/31 :
- دارائی ها: افزایش 6درصدی
- بدهی ها : افزایش 30 درصدی
- حقوق مالکانه : افزایش 1 درصدی
- نسبت بدهی: از 21.17% به 25.99% افزایش یافته است
- نسبت جاری : از 3.42 مرتبه به 2.31 مرتبه کاهش یافته است
بررسی اطلاعات و صورت‌های مالی میاندوره‌ای دوره 6 ماهه منتهی به شهریور 1401 :
- درآمدهای عملیاتی 6 ماهه 1401 در مقایسه با دوره مشابه: افزایش 53 درصدی
- سود ناخالص 6 ماهه 1401 در مقایسه با دوره مشابه: افزایش 20 درصدی
- سود عملیاتی 6 ماهه 1401 در مقایسه با دوره مشابه : افزایش 31 درصدی
- سود خالص 6 ماهه 1401 در مقایسه با دوره مشابه :افزایش 32 درصدی
- حاشیه سود (زیان) خالص از 16.42% به 15.04% کاهش یافته است
- حاشیه سود (زیان) ناخالص از 23.47% به 18.45% کاهش یافته است
- حاشیه سود (زیان) عملیاتی 6ماهه 1401 از 19.17% به 16.37% کاهش یافته است
| سالانه 97 | سالانه 98 | سالانه 99 | سالانه 1400 | |
| درآمد عملیاتی | ۶۲۲,۰۸۵ | ۷۷۱,۵۷۶ | ۱,۲۲۱,۰۲۶ | ۲,۳۸۸,۴۸۹ |
| سود خالص | ۱۰۵,۶۱۷ | ۱۷۹,۶۷۰ | ۳۷۶,۳۲۷ | ۴۳۲,۲۰۱ |
| سود ناخالص | ۲۰۰,۱۹۸ | ۲۲۴,۱۸۰ | ۴۲۶,۵۴۴ | ۵۴۱,۳۴۷ |
| سود عملیاتی | ۹۹,۲۳۷ | ۱۶۸,۸۰۱ | ۳۸۴,۲۶۷ | ۴۵۹,۲۸۴ |
- حاشیه سود (زیان) خالص از 30.82% به 18.1% کاهش یافته است
- حاشیه سود (زیان) ناخالص از 35% به 23% کاهش یافته است
- حاشیه سود (زیان) عملیاتی از 31.47% به 19.23% کاهش یافته است
نسبت P/S سهام شسینا
یکی از نسبتهای مناسب جهت بررسی سهم، نسبت P/S می باشد. هرچه این نسبت کوچکتر باشد به معنای این است که سهم در وضعیت بهتری قرار دارد. بهترین عدد برای این نسبت 2 و کمتر از آن می باشد. همانطور که در تصویر زیر مشخص شده است، نسبت P/S سهام شسینا در 6 ماهه 1401 به 3.19 و در 9ماهه به 2.26 رسیده است . روند رو به کاهش این نسبت بیانگر عملکرد مناسب شرکت می باشد.
اخبار شسینا
افشاي دلايل تغيير بيش از 30 درصدي سود عملياتي سهام شسینا نسبت به دوره مالي سال قبل،طبق توضیحات شرکت و گزارش منتشر شده در کدال، سود عملياتي دوره مالي شش ماهه منتهي به 31/06/1401 به مبلغ 245,232 ميليون ريال و سود عملياتي دوره مال می باشد.
سود مجمع شسینا
| DPS | |
| آخرين مجمع: 29/12/1400 | |
| سود واقعى:120ريال | P/E مجمع: 16.1 |
| سود نقدى: 70 | |
| درصد توزيع: 58.33 % |
سهامداران شسینا برای اطلاع از زمان واریز سود سهام شسینا می توانند به قسمت اطلاعیه پرداخت سود در سایت کدال مراجعه کنند.
شرکت سپرده گذاری مرکزی در تاریخ ۱۴۰۱/۰۹/۲۲ سود سهامداران حقیقی که در سامانه سجام ثبت نام کرده اند را به حساب سهامداران واریز می‌کند.
همچنین از تاریخ ۱۴۰۱/۱۱/۱۵ سهامداران حقیقی که ثبت نام سجام خود را تکمیل نکرده اند، می توانند از طریق راه‌های ارتباطی اعلام شده تصویر کارت ملی، شناسنامه، شماره حساب بانکی و شماره شبا و کد سهامداری را ارسال نمایند تا سود سهم به حساب آنها واریز گردد.
سود خالص (سود تعدیلی) به ازای هر سهم و ارزش ذاتی شسینا شسینا:
| EPS | |
| سال مالى: 29/12/1401 | |
| تحقق سود: 63 | دوره: 6 ماهه |
| سود138 TTM: | 13.965P/E TTM: |
ارزش بازارى سهم: (9.1 همت) B 6.95(میلیارد ریال)
ارزش ذاتی شسینا :
سهام شسینا جزو شرکت های خیلی کوچک بازار سرمایه است که از لحاظ ارزش شرکت نیز در رتبه 53 گروه صنايع‌شيميايي و در رتبه 582 کل بازار قرار گرفته است. P/B سهم معادل 1.68 می باشد.
با توجه به تحقق سود ۲۲۵,۳۰۲ میلیون ریالی و حدود 60 تومان به ازای هر سهم در 6 ماهه ابتدایی سال 1401 و P/E سهم که 14.31 می‌باشد، این سهم از ارزان ترین سهم های بازار به حساب میاید که در کوتاه مدت قیمت 264 و 165 تومان به ترتیب به عنوان قیمتهای مقاومت و حمایتی برای سهام شسینا در نظر گرفته شده است .
| درصد بازدهی | بازدهی و نقدشوندگی |
| 36.06% | 3 ماهه |
| 19.08% | 6 ماهه |
| 7.46% | 9 ماهه |
| 17.44% | 1 ساله |
اطلاعیه سلب مسئولیت
محتوای گزارش فوق صرفا جهت بررسی بوده و مجموعه همیار سرمایه، هیچگونه مسئولیتی در قبال معاملات انجام شده با اتکاء بر اطلاعات این گزارش را بر عهده نمی گیرد. تنها محتوای این گزارش نباید جهت اخذ تصمیمات سرمایه گذاری و خرید و فروش اوراق بهادار مورد استفاده قرار گیرد.
اطلاعات و مفروضات این گزارش می تواند در هر لحظه با توجه به مفروضات تحلیل تغییر کند و این شرکت هیچگونه مسئولیتی در قبال عدم بروز رسانی این اطلاعات را به عهده نمی گیرد.
دیدگاهتان را بنویسید