تحلیل بنیادی دارا یکم

تاریخچه

صندوق سرمايه گذاري واسطه گري مالی يکم که صندوقی با سرمايه باز در اندازه بزرگ محسوب میشود، درتاريخ 1399/02/10
تحت شماره 11709 نزد سازمان بورس و اوراق بهادار به ثبت رسیده است. هدف از تشکیل اين صندوق، جمع آوري سرمايه از سرمايه گذاران و تشکیل سبدي از دارايیهاي مالی و مديريت اين سبد است.

با توجه به پذيرش ريسک مورد قبول، تلاش می شود بیشترين بازدهی ممکن نصیب سرمايه گذاران گردد. براي نیل به اين هدف، صندوق فقط میتواند در دارايی هاي ريالی داخل کشور سرمايه گذاري کند و سرمايه گذاري خارجی (ارزي) به هر نوع و شکل غیرمجاز می باشد.

موضوع فعالیت دارایکم

موضوع فعالیت اصلی صندوق، سرمایه گذاری در اوراق بهادار اعلام شده در بند 2-2 امیدنامه و موضوع فعالیت فرعی آن مشارکت در تعهد پذیره نویسی یا تعهد خرید اوراق بهادار است.
همچنین درصورتیکه صرفه و صالح صندوق ایجاب کند، صندوق در قبال دریافت کارمزد در تعهد پذیره نویسی یا تعهد خرید اوراق بهادار مشارکت کرده که در این صورت وجوه جمع آوری شده و سایر دارایی های صندوق، پشتوانۀ این تعهد خواهد بود.

با توجه به پذیرش ریسک مورد قبول، تلاش میشود، بیشترین بازدهی ممکن نصیب سرمایه گذاران گردد.

اهداف و استراتژی های صندوق

هدف از تشکیل صندوق، جمع آوري سرمايه از سرمايه گذاران و تشکیل سبدي از دارايی ها و مديريت اين سبد است؛ با توجه به پذيرش ريسک مورد قبول، تلاش می شود، بیشترين بازدهی ممکن نصیب سرمايه گذاران گردد.

انباشته شدن سرمايه در صندوق، مزيت هاي متعددي نسبت به سرمايه گذاري انفرادي سرمايه گذاران دارد:

اوالً هزينة بکارگیري نیروهاي متخصص، گردآوري و تحلیل مطالعات و گزينش سبد بهینه اوراق بهادار بین همةسرمايه گذاران تقسیم می شود و سرانة هزينة هر سرمايه گذار کاهش می يابد.

ثانیاً، صندوق ازجانب سرمايه گذاران، کلیة حقوق اجرايی مربوط به صندوق از قبیل دريافت سود سهام وکوپن اوراق بهادار را انجام می دهد و در نتیجه سرانة هزينة هر سرمايه گذار براي انجام سرمايه گذاري کاهش می يابد.

ثالثا،ً امکان سرمايه گذاري مناسب و متنوع تر دارايی ها فراهم شده و در نتیجه ريسک سرمايه گذاري کاهش می يابد.

• صندوق فقط می تواند در دارايیهاي ريالی داخل کشور سرمايه گذاري کند و سرمايه گذاري خارجی (ارزي) به هر نوع و شکل غیرمجاز میباشد.
• صندوق در دارايی هايی به شرح زيرسرمايه گذاري می کند:
  سرمايه گذاري در سهام بانک تجارت ، بانک ملت، بانک صادرات ، بیمه البرز و بیمه اتکايی امین و از محل سودهاي تقسیمی تعلق گرفته و يا منابع ناشی از فروش حق تقدم سهام موجود در صندوق، خريداري میشود.
  • واحدهاي سرمايه گذاري صندوق در راستاي انجام عملیات بازارگردانی.
  • اوراق مشارکت، اوراق صکوک و اوراق بهادار رهنی و ساير اوراق بهاداري که تمامی شرايط زير را داشته باشد:
  الف- مجوز انتشار آنها از سوي دولت، بانک مرکزي جمهوري اسلامی ايران يا سازمان بورس و اوراق بهادار صادر شده باشد.
  ب- سود حداقلی براي آن ها تضمین و مشخص شده باشد.
  ج- به تشخیص مدير، يکی از مؤسسات معتبر بازخريد آنها را قبل از سررسید تعهدکرده باشد يا امکان تبديل کردن آنها
  به نقد در بازار ثانويه مطمئن وجودداشته باشد
  • گواهی هاي سپردة منتشره توسط بانک ها يا مؤسسات مالی اعتباري داراي مجوز ازبانک مرکزي جمهوري اسلامی ايران.
  • هر نوع سپرده گذاري نزد بانک ها و مؤسسات مالی اعتباري داراي مجوز از بانک مرکزي جمهوري اسلامی ايران.

ترکیب دارایی های صندوق 

0.03 % باقیمانده هم در سایر بخش ها و صنایع سیمان و آهک و گچ سرمایه گذاری شده است.

روند سودآوری بانک های زیر مجموعه

نتیجه گیری تحلیل بنیادی دارا یکم

سهم به قیمت حدود 12000 تومان و nav حدود 18000 تومان نسبت p/nav 70% دارد و سود شرکت های زیر مجموعه هم رشدی و در حال افزایش است.